Kiedy myślisz o obligacjach zabezpieczonych przed inflacją, prawdopodobnie myślisz o TIPS. Ale czy wiesz, że I Obligacje są również dostosowane do inflacji? Istnieją jednak znaczne różnice między TIPS i I-Bonds. Treasury Direct, który ma wiele informacji na temat obligacji amerykańskich, opracował przydatny wykres wyjaśniający różnicę między tymi dwiema inwestycjami.
WSKAZÓWKI a obligacje typu I
WSKAZÓWKI | I-Bonds | |
---|---|---|
Rodzaj inwestycji | Zbywalne - można kupować i sprzedawać na wtórnym rynku papierów wartościowych | Niezbywalne - nie mogą być kupowane ani sprzedawane na rynku wtórnych papierów wartościowych. Zarejestrowane w nazwach osób i niektórych podmiotach, w tym trustach, nieruchomościach, korporacjach, partnerstwach itp. Zobacz więcej informacji na temat kont podmiotów, aby uzyskać pełne informacje na temat typów rejestracji jednostek. |
Jak kupić | Na aukcji przez TreasuryDirect, Legacy Treasury Direct lub przez banki, brokerów i dealerów. UWAGA: Jeden okres zapadalności TIPS, 30-letni TIPS, nie jest oferowany w Legacy Treasury Direct. | Elektroniczne: w dowolnym momencie online z TreasuryDirect. Artykuł: większość banków, kas oszczędnościowych lub instytucji oszczędnościowych. |
Limity zakupów | Aukcja: niekonkurencyjna licytacja: do 5 milionów dolarów - konkurencyjna licytacja - do 35% kwoty oferty | Elektroniczny: 5000 USD na numer ubezpieczenia społecznego w roku kalendarzowym. Papier: 5000 USD na numer ubezpieczenia społecznego w roku kalendarzowym. |
Kwota Kwoty / Kwota Twarzy | Minimalny zakup to 100 USD. Przyrosty 100 $. | Elektroniczne: zakupione w kwotach 25 USD lub więcej, do pensa; Papier: Oferowany w 7 nominałach (50 USD, 75 USD, 100 USD, 200 USD, 500 USD, 1000 USD i 5000 USD). |
Indeksowanie inflacji | Korekty inflacji mierzone CPI-U publikowane co miesiąc | Inflacja w semestrze rocznym (oparta na zmianach CPI-U) ogłoszona w maju i listopadzie. |
Rabaty / Face Face | Cena i odsetki ustalone na aukcji. | Elektroniczne I Obligacje - kupowane w wysokości 25 USD lub więcej, do pensa. Obligacje papierowe wyemitowane w wartości nominalnej (100 USD za obligację A 100 USD) |
Wskaźniki zarobków | Główne wzrosty / spadki z inflacją / deflacją. Obliczenia odsetek są oparte na skorygowanej wartości głównej. Stała stopa procentowa. | Stopa zysku jest kombinacją stałej stopy zwrotu ustalonej w momencie zakupu i zmiennej półrocznej stopy inflacji. |
Zainteresowanie | Płatności odsetek za lata są oparte na stopie procentowej ustalonej na aukcji. Jednostka główna skorygowana o inflację jest używana do obliczania kwoty odsetek | Odsetki naliczane są za okres trwania obligacji i są płatne w momencie umorzenia |
Problemy podatkowe | Płatności odsetek w ciągu roku i korekty inflacji, które zwiększają kwotę główną, podlegają podatkowi federalnemu w roku, w którym mają miejsce, ale są zwolnione z podatku dochodowego od osób prawnych i lokalnych. | Informacje podatkowe o oprocentowaniu można odłożyć do momentu wykupu, ostatecznego terminu zapadalności lub innego podlegającego opodatkowaniu, w zależności od tego, co nastąpi wcześniej. Odsetki podlegają federalnemu podatkowi dochodowemu, ale są zwolnione z państwowych i lokalnych podatków dochodowych. Odsetki można również dochodzić corocznie. |
Długość życia | TIPS są wydawane w terminach 5, 10 i 30 lat. | Zarabiaj odsetki przez okres do 30 lat. |
Zbycie przed terminem zapadalności | Mogą być sprzedawane przed terminem zapadalności na rynku wtórnym. | Wymienialne po 12 miesiącach z trzymiesięczną karą odsetkową. Bez kary po 5 latach. |
Dla mnie WSKAZÓWKI są najbardziej sensowne, przede wszystkim dlatego, że są dostępne na rynku. Oznacza to, że można je kupić i sprzedać na rynku wtórnym. Chociaż można kupić obligacje bezpośrednio od Treasury Direct, wielu inwestuje w obligacje za pośrednictwem funduszy inwestycyjnych. Posiadam fundusz Vanguard, który inwestuje na przykład w TIPS (VIPSX). Możesz również kupić pojedyncze obligacje lub obligacje online od swojego ulubionego brokera rabatowego.